Open een Rabo Zicht- of Spaarrekening (als u die nog niet hebt) en een Rabo Effectenrekening. Log in met uw digipass op onze beveiligde transactiesite. Kies 'Beleggen' - 'uw effectenrekening' - 'nieuwe'. Vervolgens kiest u zelf een naam voor uw effectenrekening bv. beleggingen Jos, en kies uw kapitalisatierekening. Dit is de rekening waarop al uw beleggingen zullen afgerekend worden.

• Hoe starten met beleggen?

U kan al vanaf 100 EUR beleggen in fondsen. Er zijn slechts een paar uitzonderingen:

• Minimum 0,1 deelbewijs: Carmignac Patrimoine en Investissement
• Minimum 1 deelbewijs: Atlas Real Estate, Degroof Belgium Active, Degroof Equities EMU Behavioral Value en Degroof Equities US Behavioral Value

Bij het aan- en verkopen van fondsen komen er verschillende kosten kijken. Het is raadzaam om ze vooraf te bestuderen (kijk op onze productpagina's en in de prospectus.) Vooral als u fondsen veelvuldig verhandelt, kunnen die kosten oplopen en dus een directe invloed hebben op uw uiteindelijke rendement.

Welke kosten zijn er:

1. Instapkosten
   Dit is een eenmalige kost om toe te treden tot het fonds. Om aandeelhouder te kunnen worden betaalt u tot 5% instapkosten. Sinds 1 september 2010 hebben wij op alle fondsen waarvan het mag, de instapkosten op 0% gezet. Concreet wil dit zeggen dat u voor ongeveer 75% van onze fondsen geen instapkosten moet betalen.
   Maar in sommige gevallen kunnen we niet anders dan toch kosten aan te rekenen. Het gaat dan over instapkosten op fondsen waarbij de beheerders ons niet toelaten om geen kosten aan te rekenen. In dit geval hanteren wij het laagste tarief dat de beheerders ons toelaten. Meestal is dat 1% (Petercam, Degroof, Carmignac), in een uitzonderlijk geval 2% (BNP Paribas).
   Bovendien hebt u de garantie dat u nooit voor verrassingen komt te staan: stel dat u binnen de maand nadat u bij ons een fonds aankocht hetzelfde fonds bij een andere bank vindt tegen lagere kosten. Wel, dan betalen wij u het verschil gewoon terug. U bent dus altijd verzekerd van het laagste tarief op de markt.

2. Kosten ten laste van het fonds
   Die worden jaarlijks door de aandeelhouders betaald, weliswaar onrechtstreeks via kosten die geboekt worden in het beleggingsfonds. Al deze kosten samengeteld voor één boekjaar noemt men de TKR (totale kostenratio), de TER (Total Expense Ratio) of de RDT (Ratio des dépenses totales). Die kan sterk variëren van jaar tot jaar en van fonds tot fonds. Voor alle duidelijkheid: deze kosten worden u niet apart aangerekend. Ze zitten verwerkt in de dagelijkse koers van het fonds

3. Uitstapkosten
   Uitstappen is altijd gratis bij Rabobank.be, tenzij in speciale gevallen, bv. bij producten met kapitaalbescherming of fondsen met een beperkte inschrijvingsperiode. Om uitstappen vóór de vervaldag te ontmoedigen wordt dan een uitstapkost gevraagd. Niet om u te pesten, maar om de overblijvende, bestaande aandeelhouders te beschermen.

4. Bewaarloon
   Na het kopen van deelbewijzen, moeten die effecten natuurlijk ergens bewaard worden. Hiervoor dient de effectenrekening. Bij Rabobank.be is het beheer van de effecten en de rekening zelf volledig gratis.
   De meeste banken rekenen een vaste kost per jaar voor de rekening en een procentuele kost op het bedrag van de stukken (meestal 0,10% per jaar voor obligaties en 0,20% per jaar bewaarkost voor aandelen). Die steekt u dus bij Rabobank.be al meteen in uw zak.

5. Taksen
   Taksen worden opgelegd door de staat en zijn bij alle banken gelijk. Soms kan dit wel de keuze van een fonds beïnvloeden.

• Overzicht van de kosten per fonds

Op de beveiligde transactiesite vindt u de meest recente koersinformatie van de beleggingsfondsen. Dit is in regel de koers van de dag ervoor, of voor de Petercamfondsen de koers van 2 dagen ervoor. Uitzonderlijk kan de koers iets ouder zijn, namelijk wanneer wij geen recente koersinformatie hebben doorgekregen. Uw orders worden echter wel aan de juiste koers afgerekend. U kunt er ook 24 uur op 24 de waarde van uw effectenportefeuille nagaan.

Op de website van Rabobank.be vindt u onder Complete Funds de meest actuele koersinformatie van alle beleggingsfondsen.

Voor de meeste fondsen wordt dagelijks, na beurstijd, de "Netto Investerings-waarde" (NIW) berekend. Dat is de koers van de dag, maar die wordt altijd pas de volgende dag gepubliceerd; bij Petercam zelfs twee dagen later. Op de site wordt dus steeds de koers van de dag ervoor (of bij Petercam: twee dagen ervoor) gepubliceerd. De datum van de koers staat ook telkens duidelijk vermeld bovenaan.
Hierdoor weet u nooit aan welke koers uw order zal worden uitgevoerd. Indien u uw order ingeeft voor de beurstijd, bent u zeker dat uw order aan de koers van die dag wordt uitgevoerd, hoewel die koers pas de dag erop (of bij Petercam: twee dagen erop) gepubliceerd wordt op de site. Geeft u uw order in ná beurstijd, dan geldt de koers van de volgende dag. Die koers wordt twee dagen (bij Petercam: 3 dagen) later pas gepubliceerd op de site.

Uw order wordt de volgende werkdag afgerekend. Dan is de aan- of verkoop ook zichtbaar op uw effectenrekening. Voor de afrekening zijn wij gedeeltelijk afhankelijk van informatie die wij ontvangen van de broker. Daarom kan de afrekening in uitzonderlijke gevallen langer duren dan hier aangegeven. Uw order wordt echter wel aan de juiste koers afgerekend.

Overzichtstabel

Fondsen, die noteren in een andere valuta dan EUR, worden steeds in EUR afgerekend.  De EUR koers wordt louter indicatief meegedeeld. De juiste koers kan u terugvinden op uw confirmatie die u in bijlage vindt bij uw rekeningafschrift. De wisselkoers naar EUR is de geldende koers van de dag waarop de effectieve afrekening bij de fondsbeheerder is gebeurd.
Bekijk een voorbeeld van een aankooporder in euro en in een andere valuta

De koersen van Fortis B Fix worden berekend op de eerste werkdag van elke maand en op de tweede werkdag na de 14e van elke maand.
Een verkoop die door ons ontvangen wordt op een werkdag vóór de datum van berekening van de koers zal betaald worden met valutadatum drie werkdagen na deze datum van berekening van de vorige koers.

Bekijk twee voorbeelden van een verkoop van Fortis B Fix

Met een schaal van 0 tot 6 wordt het financieel risico van een fonds beoordeeld.
Risicoklasse 0 wijst op een zeer laag risico, risicoklasse 6 op een zeer hoog risico. Deze indeling werd gemaakt door BEAMA (Belgian Asset Management Association) in samenwerking met het CBFA (Commissie voor Bank en Financie- en Assurantiewezen).
Risico hangt nauw samen met de op- en neerwaartse bewegingen van een belegging, de zogenaamde volatiliteit en wordt berekend via de standaardafwijking. De standaardafwijking geeft weer in welke mate rendementen afwijken van het gemiddelde.
Hoe groter de standaardafwijking, hoe meer van het fonds wordt verwacht dat de waarde ervan zal schommelen.

• klasse 0 : de standaardafwijking ligt tussen 0 en 2,5 %
• klasse 1 : de standaardafwijking ligt tussen 2,5 % en 5 %
• klasse 2 : de standaardafwijking ligt tussen 5 % en 10 %
• klasse 3 : de standaardafwijking ligt tussen 10 % en 15 %
• klasse 4 : de standaardafwijking ligt tussen 15 % en 20 %
• klasse 5 : de standaardafwijking ligt tussen 20 % en 30 %
• klasse 6 : de standaardafwijking ligt boven 30 %

Via 'Orders' / 'Uw Rekeningen' vindt u een overzicht van uw uitgevoerde aan- of verkoopopdrachten. Bij hangende orders staat de melding 'Wacht op verwerking'.
Eens de order is uitgevoerd, kan u de bevestiging en schatting van de prijs opvragen. Elk opdrachtscherm (met het referentienummer) kan u afdrukken. Zo weet u precies wanneer welk order is uitgevoerd.

Orders voor beleggingsfondsen voeren wij enkel uit op bankwerkdagen. In 2012 zijn volgende bankholidays van toepassing bij Rabobank.be:

• vrijdag 6 april (bankholiday) 
• maandag 9 april (Paasmaandag)
• donderdag 17 mei (O.H.-Hemelvaart)
• vrijdag 18 mei (bankholiday)
• maandag 28 mei (Pinkstermaandag)
• woensdag 15 augustus (O.L.V.-Hemelvaart)
• donderdag 1 november (Allerheiligen)
• dinsdag 25 december (Kerstmis)
• woensdag 26 december (bankholiday) 

Op het Feest van de Vlaamse Gemeenschap (woensdag 11 juli), zullen uw effectenorders wèl verwerkt worden, op voorwaarde dat er die dag een handelskoers voor het fonds is bepaald. Deze handelskoers wordt voor elk fonds enkel bepaald als een minimaal percentage van de in het fonds aanwezige effecten verhandeld kan worden. Bij lokale feestdagen in specifieke landen of regio's kan het voorkomen dat er te weinig handel is om een handelskoers te kunnen bepalen. Ook op sluitingsdagen van de markt waar het fonds gevestigd is (te herkennen aan de ISIN code), zal er die dag geen handelskoers voor het fonds bepaald worden en worden orders niet verwerkt.

Dat kan, zolang het order nog niet verwerkt is. Hou de deadline van de fondsen (zie boven) in het oog.
Om een order te wijzigen, moet u het eerst annuleren. In uw orderoverzicht (bij 'Beleggen' / 'Uw effectenrekening' / 'Uw orders' / 'Kiezen') ziet u welke orders nog niet zijn uitgevoerd. Ze dragen de mededeling 'Wachten op verwerking'. Duid de order aan die u wil annuleren en klik op "Verwijderen". Daarna kan u een nieuw (gewijzigd) order ingeven.

Het is de jaarlijkse Algemene Vergadering van Aandeelhouders (AVA) die beslist of er al dan niet dividend wordt uitgekeerd.
Hieronder vindt u een tabel met de meest recente data van betaalbaarstelling van het dividend van de distributiefondsen die wij verdelen. Dit wil zeggen dat u op die datum het fonds in bezit moet hebben, om recht te hebben op dividend. U wordt dan per mail op de hoogte gebracht van het juiste bedrag en de datum van betaling. Een paar weken later zal het geld ook effectief op uw rekening staan.

Een kapitalisatiefonds keert geen dividend uit, een distributiefonds kan dat wel doen. Op die coupon betaalt u 21% roerende voorheffing. Stapt u uit een kapitalisatiefonds, dan betaalt u 0,65% (max. 975 EUR) beurstaks. Voor een distributiefonds worden geen beurstaksen aangerekend.

Op dividenden van distributiefondsen betaalt u 21% roerende voorheffing, maar het voordeel van distributiefondsen is dan weer dat u geen beurstaks bij verkoop betaalt.

Bij de verkoop van kapitalisatiefondsen (zonder dividend) betaalt u 0,65% beurstaks met een maximum van 975€.

Sinds 1 januari 2008 is daar een nieuwe meerwaardebelasting bijgekomen. Die is van toepassing op:

• alle obligatiefondsen van het kapitalisatietype (zonder dividend)
• op sommige obligatiefondsen van het distributietype (met dividend)
• op sommige gemengde fondsen (met zowel obligaties als aandelen)
• Belgische ingezetenen.

De nieuwe regel heeft betrekking op beleggingsfondsen die meer dan 40% investeren in vastrentende producten. Dat zijn dus obligatiefondsen en sommige gemengde fondsen.  

Indien die 40% grens is overschreden, worden de meerwaarden op het vastrentende gedeelte bij verkoop belast aan 21%.

Bij distributiefondsen worden naast de dividenden ook de meerwaarde belast indien: 

• de 40% grens is overschreden en
• de statuten van het fonds niet voorzien dat alle verkregen netto opbrengsten worden uitgekeerd. Dit is het geval voor alle distributiefondsen in het aanbod van Rabobank.be.

De belasting wordt berekend volgens een vooraf vastgelegde formule (forfaitair).

Om die meerwaarde te berekenen wordt eerst het verschil berekend tussen de inventariswaarde bij de verkoop en de inventariswaarde bij aankoop. Nadien wordt hiervan het percentage cash en obligaties bepaald. Op het gedeelte cash en obligaties van de meerwaarde wordt dan 21% roerende voorheffing betaald.  Om een idee te hebben van dat percentage kan men de laatste technische fiche of het laatste (half)jaarverslag raadplegen.

• Alle aandelenfondsen
• Alle vastgoedfondsen
• Alle gemengde fondsen met minder dan 40% vastrentende producten (cash en obligaties).

Neen. Er is 21% roerende voorheffing verschuldigd op het dividend. Daarnaast betaalt u op de opbrengst bij verkoop 21% meerwaardetaks op het gedeelte cash en obligaties. De taks wordt automatisch afgehouden door de bank bij de uitbetaling en staat vermeld op het afschrift.

Voor sommige fondsen ziet u bij de koers op de publieke site een koers in dollar. Deze fondsen kunnen enkel in dollar verhandeld worden. Aangezien u bij Rabobank.be enkel euro's op de rekening heeft staan, moet er voor deze fondsen bij elke aankoop of verkoop een wisseltransactie gebeuren.

Sommige tegenpartijen (bv. JP Morgan) nemen een kleine marge op deze wisseltransacties als transactievergoeding. Ook al is er maar één koers per dag (netto inventariswaarde) voor de aankoop- of verkoopverrichting, toch zal er een verschil bestaan  tussen een aankooptransactie (dollars aankopen) en een verkooptransactie (dollars verkopen).

Wie in een fonds belegt, kan de jaarlijkse Algemene Vergadering van Aandeelhouders (AVA) van dat fonds bijwonen. Die gaan door in Luxemburg, met uitzondering van de Robeco distributiefondsen (Rotterdam). De aankondigingen worden in De Tijd en L'Echo gepubliceerd.
U dient zich in te schrijven, via e-mail (info@rabobank.be) , vóór de uiterste datum vermeld in de advertentie. Rabobank.be meldt u dan aan voor de betreffende vergadering. Vanaf dat moment zijn uw aandelen in het specifieke beleggingsfonds geblokkeerd. U kan ze pas opnieuw verkopen na de AVA.

• Meer details